Воспользуйтесь формой поиска по сайту, чтобы найти реферат, курсовую или дипломную работу по вашей теме.

В этом разделе бизнес-плана обобщаются все предшествующие материалы разделов бизнес-плана и представляются в стоимостном выражении.

Распределение чистой прибыли (Табл. 2. 18.) осуществлено исходя из отчислений в фонд накопления в размере 90 % и фонд потребления - 10 % чистой прибыли.

Таблица 2. 18.

Распределение чистой прибыли

(Планирование средств фондов накопления и потребления)

руб.

№ №

п/п

Наименование показателей

Г О Д Ы

1998

1999

2000

1

2

3

4

5

Фонд накопления

1.

Чистая прибыль (Табл. 2. 14.)

110560, 1

115471, 3

120920, 9

2.

Источники формирования средств фонда накопления:

2. 1.

Остатки средств фонда на начало планируемого периода (п. 6 предшествующего периода)

*

101587, 0

115551, 2

2. 2.

Амортизационные отчисления

(Табл. 2. 14.)

48785, 2

48785, 2

51177, 2

2. 3.

Отчисления от чистой прибыли

(по годам 90 %)

99504, 1

103924, 2

108828, 8

2. 4.

Прирост устойчивых пассивов

21597, 0

11916, 3

11590, 3

2. 5.

Долгосрочный кредит банка

(согласно условию, но не более потребности в основных средствах (Табл. 2. 6.)

243926, 0

-

-

3.

Всего источников (п. 2. 1. +п. 2. 2. +

+п. 2. 3. +п. 2. 4. +п. 2. 5.)

413812, 3

266212, 7

287147, 5

4.

Направления использования

средств фонда накопления

4. 1.

Уплата процентов за пользование

долгосрочным кредитом

68299, 3

68299, 3

45532, 8

4. 2.

Затраты на приобретение основных фондов (Табл. 2. 6.)

243926, 0

-

11960, 0

4. 3.

Затраты на прирост оборотных средств (Табл. 2. 10.)

-

1053, 5

1167, 0

4. 4.

Погашение долгосрочного кредита банка (согласно кредитному

договору)

-

81308, 7

162617, 3

5.

Всего затрат (п. 4. 1. +п. 4. 2. +п. 4. 3.

+п. 4. 4.)

312225, 3

150661, 5

221277, 1

6.

Излишек средств (п. 3. - п. 5.) **

101587, 0

115551, 2

65870, 4

7.

Недостаток средств (п. 5. - п. 3.)

-

-

-

Фонд потребления

1.

Чистая прибыль (Табл. 2. 14.)

110560, 1

115471, 3

120920, 9

2.

Источники формирования средств фонда потребления

2. 1.

Остатки средств фонда на начало

планируемого периода (п. 6. предшествующего периода)

-

11056, 0

22603, 1

2. 2.

Отчисления от чистой прибыли

(по годам 10 %)

11056, 0

11547, 1

12092, 1

2. 3.

Прочие поступления

-

-

-

2. 4.

Фонд оплаты труда

-

-

-

3.

Всего источников (п. 2. 1. +п. 2. 2. +

+п. 2. 3. +п. 2. 4.)

11056, 0

22603, 1

34695, 2

4.

Направления использования

средств фонда потребления

4. 1.

Оплата труда

-

-

-

4. 2.

Долевое участие в строительстве

жилого дома для студентов

-

-

-

4. 3.

Социальные и трудовые выплаты

работникам

-

-

-

4. 4.

Премирование

-

-

-

5.

Всего затрат (п. 4. 1. +п. 4. 2. +п. 4. 3.

+п. 4. 4.)

-

-

-

6.

Излишек средств (п. 3. - п. 5.) **

11056, 0

22603, 1

34695, 2

7,

Недостаток средств (п. 5. - п. 3.)

-

-

-

• Остатки средств по фондам на начало планируемого периода берутся из годовых балансов.

** Наличие значительных остатков при планировании можно сократить за счет снижения отчислений от прибыли в фонд накопления и увеличения в фонд потребления.

К устойчивым пассивам относятся минимальная задолженность по заработной плате с начислениями, бюджету, временно свободные остатки фонда потребления и прочие.

Кредиторская задолженность по оплате труда (Кзп) рассчитывается по формуле:

ФОТ *Д

Кзп = --------------,

360 (1)

где: ФОТ - расходы на оплату труда с начислениями, руб. (Табл. 2. 12.);

Д - число дней с начала месяца до установленного дня выплаты заработной платы, дни (9).

Кредиторская задолженность бюджету (Кб) определяется по следующей формуле:

НЛ * Д

Кб = --------------,

360 (2)

где: НЛ - общая сумма налогов, уплачиваемых в бюджет (Табл. 2. 14.);

Д - средняя продолжительность уплаты (15 дней).

Кредиторская задолженность поставщикам (Кп) за сырье, материалы, топливо и прочие услуги рассчитывается по формуле:

СМ *Д

Кп = ---------------,

360 (3)

где: СМ - общая сумма расходов на сырье, материалы, топливо и прочие услуги (Табл. 2. 14.);

Д - средняя продолжительность задолженности поставщикам (3 дня).

Кредиторская задолженность банку (К%) по выплате процентов за долгосрочный кредит рассчитывается по формуле:

Скр *Д

К% = -------------,

360 (4)

где: Скр - среднегодовая сумма уплаты процентов за пользование долгосрочным кредитом.

Размер уплаты процентов за пользовании кредитом рассчитывается по формуле:

Рк * Нкр

Скр = -------------,

100 % (5)

где: Рк - среднегодовой размер кредита, руб.;

Нкр - процентная ставка банка за кредит (28 %).

Д - средняя продолжительность задолженности банку (15 дней).

Размеры свободных остатков фонда потребления по годам берутся из распределения чистой прибыли (Табл. 2. 18.). Прирост устойчивых пассивов определяется разницей между их размерами по годам.

Основным источником фонда накопления в 1998 г. будет долгосрочный кредит, а в 1999 и 2000 гг.. отчисления от чистой прибыли и амортизационные отчисления. В первый год деятельности предприятия основная часть фонда накопления будет использована на приобретение основных фондов (оборудования). В последующие два года средства фонда накопления будут использоваться в основном на погашение кредита и уплаты процентов за пользование кредитом.

Фонд потребления будет формироваться за счет отчислений от прибыли. Остатки фонда потребления в первые годы деятельности не будут использоваться на социальные, трудовые и т. п. выплаты. Это позволит увеличить прирост устойчивых пассивов и тем самым увеличить фонд накопления.

Основная финансовая задача в 1999 и 2000 гг.. - погашение долгосрочного кредита и уплата процентов за него. Поэтому норматив отчисления от чистой прибыли в фонд накопления установлен 90%, а излишек средств фондов накопления и потребления направляется на прирост средств фонда накопления. Однако, уже к концу 2000 г. излишек средств фонда потребления составит 34695, 2 руб. Это позволит премировать работников, или осуществить другие социальные выплаты.

С тем, чтобы определить достаточно ли денежных средств у предприятия для осуществления нормального бесперебойного процесса производства в каждый момент времени, составляется баланс денежных средств (Табл. 2. 19.).

Таблица 2. 19.

Баланс денежных средств

(руб.)

№ №

п/п

Наименование

показателей

на

1. 01. 98г.

на

1. 01. 99г.

на

1. 01. 2000г.

на

1. 01. 2001г.

1

2

3

4

5

6

1.

Денежные средства на начало года

25000

3679, 9

127066, 3

152932, 4

2.

Денежные поступления:

выручка от продажи с

НДС (Табл. 2. 14., расчет)

-

1256925, 6

1322128, 5

1384038, 2

кредиты

-

-

-

-

прирост устойчивых пассивов (Табл. 2. 18.)

-

21597, 0

11916, 3

11590, 3

3

Всего поступлений

25000

1282202, 5

1461111, 1

1554252, 5

4.

Платежи на сторону:

- затраты на производство продукции без амортизации (Табл. 2. 14.)

-

824449, 3

869372, 3

909990, 0

уплата налогов, относимых на финансовый

результат (Табл. 2. 14.)

-

5735, 5

6029, 5

6248, 0

затраты на приобретение основных фондов

(Табл. 2. 6.)

-

-

-

11960, 0

уплата % за кредит

(Табл. 2. 18.)

-

65453, 5

68299, 3

46481, 4

норматив оборотных

средств (Табл. 2. 10.)

21320, 1

-

-

-

прирост оборотных средств (Табл. 2. 10.)

-

-

1053, 5

1167, 0

Продолжение Табл. 2. 19.

1

2

3

4

5

6

погашение кредита

(Табл. 2. 18.)

-

-

81308, 7

162617, 3

уплата НДС

-

202446, 0

220048, 7

230328, 7

уплата налога на прибыль (Табл. 2. 14.)

-

57051, 9

62066, 7

64989, 0

5.

Всего платежей

21320, 1

1155136, 2

1308178, 7

1433781, 4

6.

Остаток денежных средств

на конец периода (п. 3. -п. 5.)

3679, 9

127066, 3

152932, 4

120471, 1

Сумма денежных средств на начало планируемого периода берется из отчетных балансов активов и пассивов предприятия, а на последующие планируемые периоды из п. 6 предшествующего периода.

Планирование выручки осуществляется с учетом времени поступления денежных средств на счет предприятия за отгруженную продукцию.

При планировании денежных платежей учитывается время нормальной кредиторской задолженности поставщикам и бюджету и др. - 3 дня поставщикам, 15 дней бюджету и банку.

Основной источник денежных поступлений - выручка от реализации готовой продукции. Наибольшая часть платежей на сторону складывается из затрат на производство, уплаты НДС и погашение кредита. Расчетный баланс денежных средств предприятия положительный, например остаток денежных средств на 1. 01. 99 г. составит 127066, 3 руб., на 1. 01. 2000 г. - 152932, 4 поэтому предприятие не будет ощущать дефицита денежных средств в течении планируемого периода.

Доходы, затраты на производство продукции, рентабельность продукции и продаж приведены в таблице 2. 20.

Таблица 2. 20.

Доходы и затраты

(руб.)

№ №

п/п

Показатели

Г О Д Ы

1998

1999

2000

1

2

3

4

5

1.

Доходы (выручка) от реализации (без НДС)

(Табл. 2. 14.)

1056240, 0

1102156, 4

1153795, 5

2.

Полная себестоимость всего (Табл. 2. 14., р. 2)

880162, 6

918476, 8

961505, 9

в т. ч. - Условно-переменные затраты

(Табл. 2. 14., п. 2. 1. +п. 2. 2. +п. 2. 3. +п. 2. 4. +п. 2. 10)

472347, 1

504570, 2

537687, 0

Условно-постоянные затраты

(Табл. 2. 14., р. 2-п. 2. 1., п. 2. 2., п. 2. 3., п. 2. 4., п. 2. 10.)

407815, 5

413906, 6

423818, 9

3.

Налоги, относимые на финансовые результаты деятельности (Табл. 2. 14.)

5984, 9

6031, 4

6257, 4

4.

Балансовая прибыль (Табл. 2. 14.)

170092, 5

177648, 2

186032, 2

5.

Налог на прибыль (Табл. 2. 14.)

59532, 4

62176, 9

65111, 3

6.

Чистая прибыль (Табл. 2. 14.)

110560, 1

115471, 3

120920, 9

7.

Рентабельность продукции, %

п. 6

(--------- * 100%)

п. 2

12, 6

12, 6

12, 6

8.

Рентабельность продаж, %

п. 6

(--------- * 100%)

п. 1

10, 5

10, 5

10, 5

Рентабельность продукции исчисленная по чистой прибыли при строгом соблюдении плановых показателей (цена продукции, затраты на производство и т. п.) составит 12, 6%, при этом она не будет меняться в течении трех планируемых лет. Это свидетельствует о стабильном финансовом состоянии предприятия. Рентабельность продаж в течении этого же периода времени будет равна 10, 5%.

Для проверки правильности учета источников средств и их распределения составляется финансовый план, то есть баланс доходов и расходов - «Шахматка» (Табл. 2. 21.).

Таблица 2. 21.

Финансовый план

(Баланс доходов и расходов за 1998г.)

Источники

средств

Направление

средств

Прибыль

Амортизация

Отчисления от

себестоимости

Прочие доходы

Кредиты банка

Фонд потребления

Фонд накопления

Итого

1

2

3

4

5

6

7

8

9

1. Платежи в бюджет:

59532, 4

-

1624, 4

217232, 9

-

-

-

278389, 7

- налог на прибыль

59532, 4

х

х

х

х

х

х

59532, 4

- налог на имущество

х

х

х

3658, 9

-

х

х

3658, 9

- плата за воду

х

х

1624, 4

х

х

х

х

1624, 4

- налог на добавленную стоимость

х

х

х

211248, 0

х

х

х

211248, 0

- налог на рекламу

х

х

х

83, 0

х

х

х

83, 0

- сбор на нужды образовательных учреждений

х

х

х

1762, 0

х

х

х

1762, 0

- целевые сборы на содержание правоохранительных органов, благоустройства, нужды образования и другие цели

х

х

х

481, 0

х

х

х

481, 0

2. Арендная плата

-

-

25752, 1

х

х

-

-

25752, 1

3. Погашение ссуд банка

х

х

х

х

х

-

-

-

4. Капитальные вложения

х

х

х

х

243926, 0

х

-

243926, 0

5. Прирост оборотных средств

х

х

х

х

-

х

-

-

6. Отчисления в дорожные фонды

х

х

5529, 8

х

х

х

х

5529, 8

7. Расходы на социально-культурные мероприятия

х

х

х

-

-

-

-

-

8. Отчисления в фонд потребления

11056, 0

х

х

х

х

-

-

11056, 0

9. Отчисления в фонд накопления

99504, 1

48785, 2

х

-

-

-

-

148289, 3

10. Отчисления в пенсионный фонд и фонд социального страхования; отчисления в фонд занятости, фонд медицинского страхования

х

х

67837, 0

х

х

-

х

67837, 0

11. Неиспользованные

остатки фонда потребления на конец периода

х

х

х

х

х

11056, 0

-

11056, 0

12. Неиспользованные остатки фонда накопления на конец периода

х

х

х

х

х

-

101587, 0

101587, 0

13. Уплата процентов за краткосрочный кредит

-

х

-

х

х

-

-

-

14. Уплата процентов

за долгосрочный кредит

х

х

х

х

х

-

68299, 3

68299, 3

15. Прочие затраты на производство продукции (Табл. 2. 14. разд. 2- п. 2. 5. -п. 2. 6. -п. 2. 7. -п. 2. 9. -п. 2. 10. -п. 2. 12.)

х

х

554434, 1

х

х

х

х

554434, 1

Итого:

170092, 5

48785, 2

655177, 4

217232, 9

243926, 0

11056, 0

169886, 3

1516156, 3

Финансовый план составлен правильно, так как общий итог по горизонтали равен общему итогу по вертикали.

На основании данных, представленных в Табл. 2. 20., и уровня цены предприятия на единицу продукции (Табл. 2. 14.), рассчитывается и строится график безубыточности с целью определения критического объема производства и «запаса финансовой прочности» предприятия.

Критический объем производства (Vкр) определяется по формуле:

УПЗ

Vкр = ------------,

Ц-УППЗ (6)

где: УПЗ - сумма условно-постоянных затрат, руб.;

Ц - цена предприятия единицы продукции, руб.;

УППЗ - сумма условно-переменных затрат на единицу продукции, руб.

В результате расчетов получим: Vкр в 1998г. =34153 штук; в 1999г. =35550штук; в 2000г. = 37002штук.

«Запас финансовой прочности» определяется как разница между планируемым размером выручки и размером пороговой выручки и отражает, до какого размера можно снижать объем производства или цену продукции с тем, чтобы производство не оказалось убыточным.

Пороговая выручка составит в 1998г. - 737705 руб. (34153*21, 60); в 1999г. - 763258 руб. (35550*21, 47); в 2000г. - 793693 руб. (37002*21, 45). Затем рассчитывается «запас финансовой прочности». В 1998г. он составит 318535, 0 руб.; в 1999г. - 338898, 4 руб.; в 2000г, - 360102, 5 руб.

Сопоставлением критического объема производства с планируемым выпуском продукции определяется дата, с которой проект начнет приносить прибыль. Она определяется делением критического объема производства на запланированный однодневный выпуск продукции в 1998 г. В результате расчетов получим, что проект начнет приносить прибыль на 251 день ((34153: 48900) *360).

График безубыточности на 1998 и 2000гг.. изображен на рисунке 6. «Запас финансовой прочности» в 2000 году возрос по сравнению с 1998 г. на 41567, 5 руб.

С целью оценки финансово-экономических результатов проекта составляется прогнозный баланс активов и пассивов предприятия (Табл. 2. 22.).

Выручка от

реализации, руб.

1153795, 5

1056240, 0

793693, 0

737705, 0

34153 37002 48900 53790 Объем производства,

штук

1998 год

2000 год

Рис. 6. График безубыточности за 1998 и 2000гг..

Таблица 2. 22.

Прогнозный баланс активов и пассивов предприятия (на конец года)

(руб.)

Актив

Г О Д Ы

Пассив

Г О Д Ы

1998

1999

2000

1998

1999

2000

1

2

3

4

5

6

7

8

Внеоборотные

активы

4. Капитал и резервы

4. 1. Уставный фонд

25000

25000

25000

1. 1. Основные фонды по балансовой стоимости (Табл. 2. 6.)

243926, 0

243926, 0

255886

4. 2. Специальные

фонды (Фонд накопления) (Табл. 2. 18.)

101587, 0

115551, 2

65870, 4

1. 2. Амортизация

(Табл. 2. 14.)

48785, 2

97570, 4

148747, 6

4. 3. Нераспределенная

прибыль

1. 3. Основные фонды по остаточной стоимости (п. 1. 1. -п. 1. 2.)

195140, 8

146355, 6

107138, 4

Итого по разделу 1

(п. 1. 3.)

195140, 8

146355, 6

107138, 4

Итого по разделу 4

(п. 4. 1. +п. 4. 2. +п. 4. 3.)

126587, 0

140551, 2

90870, 4

2. Оборотные

активы

2. 1. Запасы

(Табл. 2. 10.)

2. 2. Дебиторская задолженность

2. 3. Денежные средства, всего

в том числе

касса

счета в банках

(Табл. 2. 19.)

21320, 1

10562, 4

127066, 3

698, 3

126368, 0

22373, 6

11021, 6

152932, 4

734, 5

152197, 9

23540, 6

11538, 0

120471, 1

768, 9

119702, 2

5. Долгосрочные пассивы (задолженность по долгосрочному кредиту) (Табл. 2. 18.)

243926, 0

162617, 3

-

Продолжение табл. 2. 22.

1

2

3

4

5

6

7

8

Итого по разделу 2

(п. 2. 1. +п. 2. 2. +п. 2. 3.)

158948, 8

186327, 6

155549, 7

Итого по разделу 5

243926, 0

162617, 3

-

3. Убытки

6. Краткосрочные

пассивы

6. 1. Кредиторская задолженность

(расчеты к табл. 2. 18.)

поставщикам

по оплате труда

задолженность перед бюджетом

прочие кредиторы

(по % за кредит)

6. 2. Фонд потребления

(Табл. 2. 18.)

25397, 0

4620, 3

6100, 9

11830, 0

2845, 8

11056, 0

26257, 3

4902, 3

6222, 9

12286, 3

2845, 8

22603, 1

26300, 5

5192, 4

6345, 0

12865, 9

1897, 2

34695, 2

Итого по разделу 3

Итого по разделу 6

(п. 6. 1. + п. 6. 2.)

36453, 0

48860, 4

60995, 7

Итого по разделам

(р. 1 + р. 2 + р. 3)

354089, 6

332683, 2

262688, 1

Итого по разделам

(р. 4 + р. 5 + р. 6)

406966, 0

352028, 9

151866, 1

«Пробка»

52876, 4

19345, 7

«Пробка»

110822, 0

Баланс

406966, 0

352028, 9

262688, 1

Баланс

406966, 0

352028, 9

262688, 1

Прогнозный баланс составлен методом прямого счета и «пробки» (для балансирования сумм по активу и пассиву баланса). Экономический смысл пробки заключается в том, что в 1998 и 1999гг.. будет излишек источников денежных средств, соответственно на 52876, 4 и 19345. 7 руб. Размер денежных средств в кассе рассчитан в размере 20% от однодневной выручки (с НДС и без дебиторской задолженности)

Обоснование финансово-экономической целесообразности реализации планируемого производства можно дать на основе анализа представленных в табл. 2. 23. показателей, по которым определяется ликвидность, платежеспособность, финансовая независимость, устойчивость и стабильность предприятия, а главное - ожидаемый срок окупаемости проекта, иначе говоря финансово-экономическая целесообразность реализации проекта по производству керамической плитки.

Таблица 2. 23.

Финансово-экономические результаты деятельности предприятия

Коэффициент

Г О Д Ы

Средний

показатель по отрасли

1998

1999

2000

1

2

3

4

5

Коэффициент ликвидности

- коэффициент абсолютной ликвидности

3, 49

3, 13

1, 98

0, 2

- коэффициент быстрой ликвидности

3, 78

3, 36

2, 16

1, 0

- коэффициент покрытия баланса

5, 81

4, 21

2, 55

2, 0

Коэффициент финансовой независимости и устойчивости

- общий (коэффициент автономии)

0, 31

0, 40

0, 77

?0, 6

- в части формирования запасов

8, 23

7, 00

4, 02

?0, 7

- коэффициент финансовой устойчивости

0, 45

0, 66

3, 21

1, 25

Коэффициенты деловой активности

Продолжительность оборачиваемости в днях:

лучший по отрасли

а) запасов

7, 27

7, 14

7, 16

то же

б) дебиторской задолженности

3, 60

3, 53

3, 52

то же

в) кредиторской задолженности

10, 39

10, 12

9, 84

то же

г) операционного цикла (а+б)

10, 87

10, 67

10, 68

то же

д) финансового цикла (г-в)

0, 48

0, 55

0, 84

то же

Фондоотдача основных средств, руб.

4, 33

4, 52

4, 51

то же

Коэффициенты прибыли

- рентабельность продаж, %

10, 47

10, 48

10, 48

то же

- рентабельность основной деятельности, %

12, 56

12, 57

12, 58

то же

- рентабельность авансированного капитала, %

27, 17

32, 80

46, 03

то же

Срок окупаемости проекта, лет

2. 4

х

х

3

Расчет коэффициентов производится по данным прогнозного баланса активов и пассивов предприятия (Табл. 2. 22.), по данным раздела «План производства» бизнес-плана (Табл. 2. 14.).

Размер дебиторской задолженности (Дз) (для Табл. 2. 22.) рассчитывается по формуле:

N * Д

Дз = --------------,

360 (7)

где: N - выручка от реализации продукции (с НДС), руб.;

Д - планируемая продолжительность задолженности покупателей, дни (3 дня).

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) рассчитывается по формуле:

денежные средства

К ал = ---------------------------------

краткосрочные пассивы (8)

Рекомендуемое значение Кал = 0, 2.

Коэффициент быстрой ликвидности (Кбл) рассчитывается по формуле:

денежные средства + дебиторская задолженность

К бл = ----------------------------------------------------------------------

краткосрочные пассивы (9)

Критическое значение К бл = 1

Коэффициент покрытия баланса (Кпб) рассчитывается по формуле:

оборотные активы + «пробка» актива

К пб = -------------------------------------------------------

краткосрочные пассивы (10)

Рекомендуемое значение К пб = 2

Общий (коэффициент автономии) (К об) рассчитывается по формуле:

капитал и резервы + «пробка» пассива

К об = --------------------------------------------------------

баланс (11)

Рекомендуемое значение К об ?0, 6

В части формирования запасов (Кзап) рассчитывается по формуле:

капитал и резервы + долгосрочные пассивы +внеоборотные активы+пр. пасс. Кзап=--------------------------------------------------------------------------------------------

запасы (12)

Рекомендуемое значение К зап ?0, 7

Коэффициент финансовой устойчивости (К уст) рассчитывается по формуле:

капитал и резервы + «пробка» пассива

К уст = -----------------------------------------------------------------

долгосрочные пассивы + краткосрочные пассивы (13)

Рекомендуемое значение К уст?1, 25

Продолжительность оборота запасов (Дзап) в днях рассчитывается по формуле:

З * 360

Дзап = ------------,

N (14)

где: З - среднегодовая стоимость запасов, руб.;

N - выручка от реализации продукции, руб.

Продолжительность оборота дебиторской задолженности (Ддз) в днях рассчитывается по формуле:

ДЗ * 360

Ддз = ----------------,

N (15)

где: ДЗ - среднегодовой размер дебиторской задолженности, руб.

Продолжительность оборота кредиторской задолженности (Дкз) в днях рассчитывается по формуле:

КЗ * 360

Дкз = ----------------,

S (16)

где: КЗ - среднегодовой размер, руб.;

S - полная себестоимость, руб.

Фондоотдача основных средств (Ф о) рассчитывается по формуле:

N

Ф о = ----------------,

ОФ (17)

где: ОФ - среднегодовая стоимость основных фондов, руб.

Рентабельность продаж (R п) рассчитывается по формуле:

П

R п = -------- * 100 %,

N (18)

где: П - чистая прибыль, руб.

Рентабельность продукции (R пр) рассчитывается по формуле:

П

R пр = ----- * 100 %,

S (19)

Рентабельность авансированного капитала (R ак) рассчитывается по формуле:

П

R ак = ------- * 100 %,

баланс (20)

Срок окупаемости проекта (Т) рассчитывается по формуле:

уставный капитал + долгосрочный кредит

Т = ---------------------------------------------------------------

П (21)

Осуществлении проекта планируется за счет кредита, поэтому нормативный срок окупаемости проекта равен сроку, на который предоставлен кредит - 3 года.

Уровень абсолютной ликвидности (3, 49 в 1998 г.) позволяет удовлетворить выплату кредиторской задолженности по первому требованию. Показатели финансовой независимости и устойчивости выше среднеотраслевых.

При уровне прибыли, который запланирован на 1998 год проект окупится через 2, 4 года.

Заключение

Данный бизнес-план разработан с целью обоснования своевременности и полноты возврата кредитных средств и платежей по проценту за счет накопления чистой прибыли предприятия от реализации своей продукции, а также для обоснования прибыльности и рентабельности инвестиционного проекта изготовления новой продукции.

При прочих равных условиях и факторах рыночного риска, планируемая рентабельность проекта достаточна для накопления необходимой массы прибыли в сжатые инвестиционные сроки, своевременного расчета с кредитором и образования необходимого фонда развития и потребления предприятия на конец инвестиционного периода.

Отчисления от чистой прибыли в фонд накопления за 3 года составят 312257, 1 рублей, в то время как сумма заемных средств равна 243926 руб. Свободные средства фонда потребления к концу планируемого периода составят 34695, 2 рублей, что позволит осуществить социальные и трудовые выплаты работникам предприятия.

Приведенные в бизнес-плане экономические и финансовые характеристики проекта служат гарантом социальной защищенности работников предприятия.

Позитивным фактором для кредитора является то, что проект начнет приносить прибыль уже на 251 день после начала производственной деятельности, а также высокая финансовая устойчивость проекта. «Запас финансовой прочности» к 2000 году достигнет 360102, 5 руб., что на 41567, 5 руб. больше, чем в 1998 году.

Достигнутый уровень коэффициента абсолютной ликвидности (3, 49 в 1998 г.) позволяет удовлетворить выплату кредиторской задолженности по первому требованию.

Ожидаемый срок окупаемости проекта при условии достижения планируемого уровня прибыли составит 2, 4 года.

Предприятию целесообразно арендовать или построить складские помещения для хранения сырья и материалов, так как рост цен на них значительно увеличивает себестоимость продукции, поэтому выгоднее «омертвить» часть оборотных средств в ввиду запасов, чем совершать ритмичные закупки у поставщиков.

План доходов и расходов на три года показывает что предприятие несмотря на рост издержек будет получать устойчивую прибыль, то есть фирма имеет хорошие шансы на успех.

На основании прогнозного баланса видно, что собственный капитал к концу 2000 года составит 90870, 4 руб.

Список использованной литературы

Гражданский кодекс РФ. Часть 1. М.: Юридическая литература,

1995. - 140 с.

Гражданский кодекс РФ. Часть 2. М.: Юридическая литература,

1996. - 140 с.

3. Постановление Правительства РФ от 5 августа 1992 г. № 552 «Об утверждении положения о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли».

4. Берл Густав и др. Мгновенный бизнес-план. Двенадцать быстрых шагов к успеху /Пер. с англ. /. -М.: Дело ЛТД, 1995. - 80 с.

5. Грибалев Н. П., Игнатьева И. Г. Бизнес-план. практическое руководство по составлению. - С. - Петербург: Белл, 1994. - 158 с.

6. Котлер Ф. Основы маркетинга. - М.: Прогресс, 1990. - 734 с.

7. Липсиц И. В. Бизнес-план - основа успеха. -М.: Дело ЛТД, 1994 г. 112с.

8. Лунев Н., Макаревич Л. Бизнес- план для получения инвестиций. Методические рекомендации. - М.: Внешсигма, 1995. - 112 с.

9. Менеджмент в малом бизнесе. Бизнес-план. М.: Дека, 1993. - 94 с.

10. Мескон М. Х., Альберт М., Хедуори Ф. Основы менеджмента. - М.: Дело, 1992.

11. Пелих А. С. Бизнес-план. - М.: Издательство «Ось-89», 1998. - 96 с.

12. Пособие ЭРНСТ энд Янг. Составление бизнес-плана / Пер. с англ. / 2-е издание. - М.: Джон Уайли энд Санз, 1993. - 89 с.

13. Сборник бизнес-планов с комментариями и рекомендациями. /Под ред. В. М. Попова. - 2-е изд., переработанное и доп. - М.: Финансы и статистика, 1998. - 488 с.

14. Трубицын В. А. Успех и бизнес-план. - Ставрополь: ГП ИПФ «Ставрополье», 1997. - 175 с.

15. Фатхутдинов Р. А. Разработка управленческого решения: Учебное пособие. - М.: ЗАО Бизнес-школа Интел-Синтез, 1997. - 208 с.

16. Финансы / В. М. Родионова, Ю. Я. Вавилов, Л. И. Гончаренко и др.; Под ред. В. М. Родионовой. - М.: Финансы и статистика, 1995. - 432 с.

17. Финансы в управлении предприятием / Под ред. А. М. Ковалевой. - М.: Финансы и статистика, 1995. - 160 с.

18. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / под ред. Е. С. Стояновой. - М.: Перспектива, 1995. - 405с.

19. Финансы предприятий: Учебное пособие / Е. И. Бородин, Ю. С. Голикова, Н. В. Колчина, З. М. Смирнова, Под ред. Е. И. Бородиной. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995. - 208 с.

20. Финансы: Учебное пособие /под ред. проф. А. М. Ковалевой. - М.: Финансы и статистика, 1997. - 336 с.

21. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. - М.: ИНФРА - М, 1998. - 343 с.

Описание предмета: «Финансовый менеджмент»

Литература

1. Я.В. Соколов, В.В. Патров, Н.Н. Карзаева. Новый План счетов и основы ведения бухгалтерского учета. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 640 с.
   
2. А.В. Паранич. Личный финансовый план. Инструкция по составлению. – М.: SmartBook, И-Трейд, 2009. – 152 с.
   
3. А.З. Бобылева. Финансовый менеджмент. Проблемы и решения. – М.: Дело, Академия народного хозяйства, 2008. – 336 с.
   
4. Владимир Савенок. Как реализовать личный финансовый план. Сколько денег нужно для счастья (аудиокнига MP3). – СПб.: Питер, 2007. – 0 с.
   
5. Кирилл Кириллов, Дмитрий Обердерфер. Как Sколотить капитал в России. Твоя защита - Личный Финансовый План. – М.: АСТ, Сова, ВКТ, 2008. – 128 с.
   
6. Николас Бейт, Сергей Потапов. Как преодолеть экономический спад. План выживания бизнеса. Сергей Потапов. Взгляд из России. – М.: Олимп-Бизнес, 2009. – 234 с.
   
7. А.В. Паранич. Личный финансовый план. Инструкция по составлению. – М.: SmartBook, И-Трейд, 2009. – 152 с.
   
8. Учимся правильно составлять личный финансовый план, как путь к финансовой независимости. – Минск: Харвест, 2009. – 256 с.
   
9. В.Савенок. Как составить личный финансовый план. Путь к финансовой независимости (аудиокнига MP3). – М.: Питер, Студия АРДИС, 2009. – 0 с.
   
10. Владимир Савенок. Как составить личный финансовый план и как его реализовать. – М.: Манн, Иванов и Фербер, 2011. – 280 с.
    
11. Л.П. Марней. Д. А. Гурьев и финансовая политика России в начале XIX в. – М.: Индрик, 2009. – 288 с.
    
12. Е.М. Рогова, Е.А. Ткаченко. Основы управления финансами и финансовое планирование. – М.: Издательство Вернера Регена, 2006. – 256 с.
    
13. Алексей Покудов. Личные финансы-2. Секреты управления и индивидуальный финансовый план. – М.: Эксмо, 2007. – 176 с.
    
14. И.Л. Туккель, С.Н. Яшин, Е.В. Кошелев. Экономика и финансовое обеспечение инновационной деятельности. Практикум. – СПб.: БХВ-Петербург, 2013. – 208 с.
    
15. Н.Н. Симоненко, В.Н. Симоненко. Краткосрочная и долгосрочная финансовая политика фирмы. Учебник. – М.: Инфра-М, Магистр, 2012. – 512 с.
    
16. Джеймс С.Ван Хорн, Джон М.Вахович. Основы финансового менеджмента. – М.: Вильямс, 2016. – 1232 с.
    
17. Ольга Серикова. Финансовое планирование деятельности коммерческого банка. – М.: LAP Lambert Academic Publishing, 2012. – 164 с.
    

Образцы работ

Задайте свой вопрос по вашей проблеме

		Гладышева Марина Михайловна marina@studentochka.ru +7 911 822-56-12 с 9 до 21 ч. по Москве.

Внимание!

Банк рефератов, курсовых и дипломных работ содержит тексты, предназначенные только для ознакомления. Если Вы хотите каким-либо образом использовать указанные материалы, Вам следует обратиться к автору работы. Администрация сайта комментариев к работам, размещенным в банке рефератов, и разрешения на использование текстов целиком или каких-либо их частей не дает.

Мы не являемся авторами данных текстов, не пользуемся ими в своей деятельности и не продаем данные материалы за деньги. Мы принимаем претензии от авторов, чьи работы были добавлены в наш банк рефератов посетителями сайта без указания авторства текстов, и удаляем данные материалы по первому требованию.